Forex Vs Futures Day Trading

Futuros vs forex Com o dólar dos EUA no doldrums, mais e mais comerciantes estão ficando despediu-se sobre forex e futuros de moeda. No entanto, há inúmeras perguntas a responder antes de se aventurar em qualquer um desses mercados quente. Ao decidir entre futuros de moeda ou dinheiro forex trading, você deve considerar vários fatores ou risco de ser queimado. Forex trading é feito sobre o balcão (OTC), enquanto futuros de moeda são negociados em uma troca com compensação de contraparte central. Futuros de moedas oferecem uma vantagem para ldquothe pouco guyrdquo em termos de concorrência de preços. No mercado de balcão existem vários filtros que não permitem que muitos dos pequenos clientes tratem diretamente nos mesmos preços que os grandes clientes institucionais, diz Derek Sammann, diretor de produtos de câmbio do CME Group. LdquoA contraparte central tira a questão do crédito total longe da equação e permite que o menor comerciante de varejo para corresponder com uma grande instituição, porque todos os negócios de contraparte são combinados com uma clearing house. rdquo central Ele acrescenta que, na sequência do subprime Crise, negociação de futuros de moeda tem uma vantagem porque ldquostripping para fora os níveis de elemento de risco de crédito o campo de jogo para todos os jogadores no campo e você sabe não importa quão pequeno você está no mercado, você tem acesso aos mesmos preços que o maior institucional Jogadores no espaço. rdquo No entanto, o elemento OTC do forex tem suas vantagens. Alex Weinrich, comerciante de vendas no Saxo Bank, diz que desde OTC forex permite que você selecione o tamanho específico que você comércio, itrsquos uma grande vantagem para hedging. LdquoIf yoursquore um negócio e você tem 683.000 em exposição dólar canadense, por exemplo, você pode fazer um comércio de 683.000. Você não tem que fazer um comércio de 1 milhão ou um comércio de 500.000 como você faria em um contrato de futuros. Quando se trata de comércio de tamanho, CME Group engrena seus produtos para o varejo e investidor institucional. LdquoBy fornecendo tamanhos de contrato que apelam tanto para o varejo, bem como o mercado institucional, certifique-se de que os caras mais profundas no espaço institucional são igualmente incentivados para o comércio de nossos contratos, o que significa comerciantes de varejo sabem que theyrsquore vai ter o preço real Dos verdadeiros criadores de mercado, do fluxo institucional real, e thatrsquos um pedaço realmente importante do quebra-cabeça, rdquo Sammann diz. Uma das maiores vantagens do mercado de câmbio de mercado forex, o mercado de 24 horas, não é tão grande, como futuros de moeda agora comércio principalmente em uma plataforma eletrônica e por 23,5 horas por dia. Se você decidir negociar forex, após um pouco de pesquisa (ver ldquoPicking um pairrdquo) decidir que par ou pares para o comércio é relativamente simples. É importante conhecer os atributos únicos de cada par e sua volatilidade. LdquoHá alguns pares que eu diria às pessoas para evitar. A libra-iene tende a ser realmente volátil, então eu diria para ficar longe de que se yoursquore um comerciante início. Escolha um par que lhe interessa e pesquisa o comportamento desse par, rdquo diz Marilyn McDonald de Interbank FX. Iniciantes devem evitar pares cruzados e ficar com as moedas mais comuns e líquidos. Quando você sabe como um par se comporta ao longo do tempo, você pode determinar se é certo ou não para você. A pesquisa é um elemento essencial para investir em futuros de moeda também. O CME Group e várias plataformas de forex oferecem artigos forex educacionais e cotações de lista em futuros de moeda e opções de forex. Na superfície, a troca do forex pode parecer mais barata do que futuros da moeda corrente, mas é frequentemente mais cara, particularmente para plataformas do varejo e pares menos líquidos. Quando você troca forex, geralmente o único custo que você tem é o spreadhellipwhich é tipicamente muito apertado, cerca de 2-3 pips, Weinrich rdquo diz. No entanto, as plataformas de varejo que oferecem tamanhos menores de lote mínimo podem cobrar até sete pips. Os pips são o menor movimento que um par de moedas pode fazer (veja ldquoPip meu riderdquo). Com forex, ldquothe barreiras à entrada são muito baixas. Você pode entrar em uma conta de varejo por cerca de 250. Itrsquos fácil de capitalizar em pequenos movimentos no mercado de câmbio, rdquo McDonald diz. Note, no entanto, que as taxas ocultas nos comércios forex podem torná-los mais caros do que futuros de moeda. LdquoHá um monte de chargesrdquo escondido com corretores de OTC de varejo, Sammann diz. LdquoWhen as pessoas vêm para as trocas, eles sabem exatamente o que o preço ishellipand eles sabem exatamente o que theyrsquore pagando. Eles pagam um preço fixo por contrato que você não pode obter mais transparente do que isso. Quando você lida com algumas destas plataformas de OTC FX opacas, você nem sempre terá acesso ao preço real, nem sempre terá um preço competitivo. Weinrich diz que os negócios de futuros de moedas têm um maior risco de derrapagem. LdquoNot que há isnrsquot slippage no mercado forex, porque há, mas itrsquos geralmente limited. rdquo Ele acrescenta que se yoursquore negociação forex, você deve perguntar ao seu provedor para uma lista de seus provedores de liquidez. Se eles não quiserem dizer, o que muitos vão dizer, eles poderiam pelo menos dizer quantos têm, e isso é uma boa indicação de quão líquido eles serão, por favor. Samman observa que os participantes do mercado que operam no CME Group ldquoare operam nos pools de liquidez central mais profundos disponíveis para os comerciantes de câmbio de varejo. Se você compara este volume de negócios diário com algumas das plataformas de OTC FX de menor valor, que normalmente vêem volumes muito menores, você pode concluir rapidamente que o comerciante de varejo sempre se beneficiará de operar no maior e mais profundo pool de liquidez disponível para eles. Deve realizar a devida diligência em empresas forex dinheiro, porque eles não enfrentam o mesmo escrutínio regulamentar de uma bolsa regulamentada. Os futuros de moeda são regulados pela Commodity Futures Trading Commission (CFTC), e todas as contas estão sujeitas a segregação de estilo de futuros. Por exemplo, alguns clientes de varejo da plataforma de Forex não regulada da Refco perderam quase todas as suas contas na falência da Refco, enquanto os clientes das contas de futuros da Refco estavam protegidos pelas regras de segregação. Sammann diz que os comerciantes devem ldquobe em um mercado regulamentado, onde há supervisão do negócio e onde você sabe que recurso therersquos se alguma coisa der errado. Muitas pessoas gostam de lidar com os mercados OTC opaco, precisamente porque theyrsquore não regulamentada, e este é o lugar onde você começa espaço para manobra para as empresas sem escrúpulos para o mercado para as pessoas, porque theyrsquore não regulamentada. Se você tiver um investidor de varejo, você tem que decidir onde seus fundos serão seguros. Por isso, se você decidir negociar no mercado cambial em dinheiro, que diligência você precisa para realizar o site da National Futures Association, www. nfa. futures. org / basicnet /. Oferece uma pesquisa de fundo para as empresas de forex que inclui CFTC registro e NFA informações de adesão e quaisquer ações tomadas contra as empresas. O CFTCrsquos 5 milhão requisito mínimo de capital líquido para os Membros do Concessionário Forex, que entrou em vigor em dezembro de 2007, ajudou a eliminar algumas das empresas subcapitalizadas. Enquanto as empresas de varejo forex não estão sujeitas à mesma regulamentação que as bolsas de futuros, eles são obrigados a se registrar com a CFTC. Lembre-se que o mercado forex é arriscado, por isso donrsquot deixar o seu fornecedor convencê-lo que ele isnrsquot. LdquoIf eles dizem que você pode ganhar dinheiro sem mencionar o risco na mesma sentença, correr. Thatrsquos uma grande bandeira vermelha, rdquo McDonald diz. LdquoPeople precisa ter um olhar forte e objetivo em qualquer sistema e perguntar, lsquodoes este terno meu trading stylersquordquo Além disso, donrsquot estar em uma corrida. LdquoEste mercado esteve aqui para sempre, e itrsquos não vai a lugar algum. Se alguém lhe disser que você tem que negociar hoje, ou se inscrever hoje, você realmente donrsquot. Teste, enquanto você quiser até que você se sinta confortável. Apesar dos riscos, ela chama o mercado forex intenso, altamente-caffeinated, e acima de tudo, divertido. Toda a indústria deve ser patrocinada pela Red Bull, diz ela. Ao decidir entre futuros de moeda e forex, Sammann diz que os comerciantes devem considerar a questão de crédito, observando que com futuros de moeda ldquothe menor cara na rua tem acesso ao mesmo preço que o maior cara tem porque o crédito é retirado da equação de negociação. Ele também diz que os futuros de divisas têm maior transparência do que os estrangeiros e que o preço justo e o nível de jogo para que todos possam acessar o mesmo preço em tempo real é absolutamente fundamental. Em uma troca, nós trabalhamos em um modelo do FIFO (primeiro dentro, primeiramente para fora) que primeiramente quem primeiro o preço tem a prioridade a mais elevada. Se um comerciante vem diretamente a uma troca, eles têm a mesma prioridade eo mesmo nível de informação sobre o mercado como os maiores jogadores institucionais no espaço. Os comerciantes de varejo estão utilizando opções mais do que nunca e opções de negociação no forex ficou mais fácil para Comerciantes de varejo como a Bolsa de Filadélfia (PHLX) e International Securities Exchange (ISE) estão listando opções sobre forex. No passado, apenas os comerciantes institucionais tinham acesso a opções de forex e enquanto as opções sobre o comércio de futuros no CME, eles ainda são principalmente cobrado e não são uma cobertura perfeita para dinheiro forex. A CME oferece opções sobre futuros, enquanto as opções de moeda são mantidas em uma conta de títulos. LdquoTodo um investidor tem que fazer para obter uma cadeia de opções através de sua conta de títulos on-line é entrar um símbolo ticker como a IBM, ou XDE para o euro ou XDB para a libra. Você não pode fazer o mesmo com qualquer tipo de opções em contratos de futuros porque cada opção em futuros tem um símbolo diferente e além disso, você não pode ver os preços de opções sobre futuros de uma conta de títulos, diz Dan Carrigan, vice-presidente de desenvolvimento de novos produtos Em PHLX. As opções do ldquoForex são extremamente populares, particularmente com clientes de varejo. Esta demanda é alimentada pelas manchetes contínuas sobre o dólar afundando, rdquo diz Mark Longo de The Insider Opções. Ele diz que enquanto os produtos mais populares são opções tradicionais em futuros de moeda, as opções de forex que podem ser colocadas em contas de títulos oferecidos pela PHLX e ISE têm um enorme potencial. Longo espera que o interesse do varejo nas opções do forex continue. LdquoMany comerciantes escolher opções de moeda sobre futuros de moeda porque eles oferecem muito mais bang para o dólar de negociação. Você pode construir uma posição com muito mais alavancagem em opções de moeda sem investir tanto capital. Alavancagem é importante se você quiser capitalizar sobre as flutuações minuto que normalmente ocorrem no mercado de moeda estrangeira. Se você decidir negociar forex, futuros de moeda ou opções de FX, a disciplina é essencial. Começando forex comerciantes devem desenvolver um plano abrangente, definir metas razoáveis, e cumpri-los. McDonald diz, ldquoItrsquos importante compreender por que yoursquore colocando um comércio. Um comércio bem sucedido não significa que você ganha dinheiro. Um comércio bem sucedido significa que você sabia por que você colocou um comércio e por que você saiu. Você pode fazer uma tonelada de dinheiro e ainda tem um comércio de merda. Se você ensinar-se mau comportamento, yoursquore nunca vai ser bem sucedido a longo prazo. No final do dia, itrsquos disciplina que vai fazer de você um comerciante bem sucedido. rdquo Related ArticlesWhy fazer os prós Daytrade Futures As vantagens poderosas de negociação do E-Mini SampP 500 futuros sobre ações, ETFs e Forex Alguma vez você já se perguntou por que muitos comerciantes Preferir futuros sobre ações e / ou Forex Se a sua resposta é sim e você está interessado em daytrading este é definitivamente um artigo que você deve tomar um minuto para ler. Não se engane, há riscos substanciais envolvidos com daytrading futuros e não é adequado para todos os investidores, mas eu sinto os seguintes 20 pontos demonstram as vantagens particulares de daytrading o E-mini SampP 500 sobre ações, Forex e ETFs como o SPDRs E QQQs. 1. Mercado Eficiente Durante o horário normal de mercado, os futuros Emini SampP 500 (ES) têm um spread de oferta-oferta apertado de tipicamente 1 tick ou 12.50 por contrato. Com um valor de contrato atual aproximado de cerca de 50.000, que sai para .025 do valor do contrato, que é um dos melhores spreads no mundo comercial. Este spread deve ser considerado seu custo de entrada (não diferente de comissões) para entrar e sair do mercado. Quanto mais ampla a propagação, mais o comércio tem de se mover em seu favor apenas para você chegar ao break-even. Dependendo do estoque ou par de moedas que você está negociando o spread bid-ask pode ser muito mais amplo. Além disso, uma vez que as empresas de Forex criam o mercado e, portanto, o spread bid-ask, eles podem ampliá-lo para o que eles acharem necessário. Mesmo quando as firmas de Forex anunciam um spread fixo, eles normalmente reservam o direito de ampliar quando acharem melhor. Normalmente, este spread é em qualquer lugar de 15 a 50, dependendo do par de moedas e condições de mercado. 2. Central de Intercâmbio Regulamentado Todos os negócios ES são feitos através da Chicago Mercantile Exchange e suas empresas associadas, onde todos os comércios são registrados em um tempo oficial e as vendas. Todas as negociações são disponibilizadas ao público em um primeiro a chegar, primeiro a ser servido e as negociações devem seguir as regras CME Clearing, juntamente com as regras estritas CFTC e NFA. As negociações de Forex ocorrem ao balcão, (fora de qualquer chão de troca ou computador) onde não há troca centralizada com um relatório de tempo e vendas para comparar o seu preenchimento. Traders com diferentes empresas podem experimentar preenchimentos diferentes, mesmo quando os comércios são executados simultaneamente. Ainda mais alarmante é que, em alguns casos, a empresa de corretagem Forex você tem uma conta com o outro lado do seu comércio e, portanto, é apostar contra você. Mesmo para negociações de ações muitas empresas de corretagem de ações direcionar seus negócios para corretores que lhes dão um corte de cabelo, desconto ou retrocesso para a sua encomenda ou eles vão para piscinas escuras ou são mostrados para flash comerciantes antes disponibilizados ao público. Novamente, isso pode se tornar um conflito de interesse, uma vez que sua ordem pode não estar recebendo a melhor execução possível. 3. Comissões Básicas Comissões ES são apenas 1,99 (não incluindo câmbio, NFA ou taxas de dados) por lado e maiores comerciantes podem até mesmo alugar uma filiação para reduzir ainda mais suas taxas. Este baixo custo de transação permite daytraders para entrar e sair do mercado sem comissões significativamente cortar em seus lucros, mas, claro, quanto mais negociação você faz mais isso vai afetar sua linha de fundo. Enquanto a maioria das empresas de Forex não cobram uma comissão divulgada, eles ganham seu dinheiro criando seu próprio lance / pedir spread e tomando o outro lado do seu comércio, normalmente custam muito mais do que os custos de transação do ES. A empresa de corretagem de ações de desconto média cobra 5-10 por comércio, que pode realmente comer em seus lucros daytrading potenciais. 4. Nível II Trading Você pode ver os 10 melhores lances e 10 melhores pede junto com o volume associado em tempo real e você é permitir a colocação de sua ordem a qualquer preço que você deseja ao negociar o ES. Esta transparência das ordens de mercado permite que os comerciantes de ES ver onde e quantos pedidos foram colocados à frente deles. Para os daytraders de curto prazo, esta informação pode ser muito valiosa e pode ser usada como uma indicação de futuros movimentos do mercado. A maioria das plataformas Forex não oferecem preços de tipo Nível II e para os poucos que o fazem, uma vez que não existe um mercado centralizado, são apenas as ordens que a empresa tem acesso e não todo o mercado. Além disso, a maioria das empresas de Forex não permitem que você faça um pedido dentro de alguns carrapatos do último preço ou entre os spreads postado / solicitado, limitando ainda mais suas habilidades de negociação. 5. Virtualmente 24 horas de negociação O mercado de futuros ES está aberto a partir de domingo à noite a 5p CST até sexta-feira à tarde 3: 15p (fecha de 3: 15p-3: 30p e também fecha diariamente de 4: 30-5p para manutenção). Isso permite que você entre, saia ou tenha ordens trabalhando para proteger suas posições quase 24 horas por dia, mesmo enquanto você dorme. Mesmo com negociação pré e pós-negociação, o mercado de ações está aberto menos de 12 horas por dia, ea liquidez durante essas sessões nem sempre são boas. 6. Todas as Negociações Eletrônicas Não há cova de negociação para o ES o que significa que não há fabricantes de mercado, nem moradores e sem corretores de piso e todas as ordens são combinadas por um computador em um primeiro a chegar primeiro a ser servido, não importa quão grande ou pequeno eles estamos. Isso significa que todos os comerciantes vêem o mesmo nível de mercado II e os spreads de oferta / solicitação com a mesma chance de atingi-los. Enquanto a maioria das empresas de Forex oferecem negociação eletrônica, alguns aprovam manualmente cada ordem em uma mesa de negociação, porque eles são criadores de mercado contra as suas ordens. Muitas vezes maiores comerciantes são dadas tratamento preferencial e melhor bid / ask spreads. 7. Alavancagem É claro que mais alavancagem é uma espada de dois gumes, uma vez que uma alavancagem mais alta equivale a um risco maior, mas um contrato Emini SampP atualmente tem um valor aproximado de 65.000 e pode ser daytraded por tão pouco como 500 que é 1 de seu valor total 100: 1 de alavanca). Mesmo se você tiver uma posição durante a noite, a margem overnight overnight é apenas 5.625, que ainda é inferior a 10. Nem todas as ações e ETFs estão disponíveis para ser negociado na margem, e os que podem, exigem pelo menos 50 margem para fazê-lo. As empresas de Forex reguladas pelos EUA não podem oferecer mais de 50: 1 de alavancagem nos principais pares de moedas e 20: 1 nas outras moedas. Esta exigência de margem elevada pode ser muito limitante para daytraders que estão apenas à procura de pequenos movimentos do mercado. 8. Não há encargos de juros Para negociação de futuros as margens daytrade e posição não exigem que você pague qualquer interesse sobre o restante dos fundos. O 500 postado para daytraders é uma garantia de desempenho e os comerciantes não pagam juros sobre o valor remanescente do contrato de futuros da ES. Nenhum tipo especial de conta de negociação de futuros é necessário para ser capaz de tirar proveito das margens daytrade. Os comerciantes conservados em estoque tipicamente devem aplicar-se para uma conta especial a fim poder daytrade e / ou negociar na margem e para aqueles que podem usar a margem 50, necessitam pagar o interesse nos outros 50 que estão pedindo. Forex tem um custo de carry associado com a sua negociação, o que significa que os juros podem ser cobrados ou pagos em posições tomadas, mas no final este interesse é visto como um fluxo de receita para corretores de Forex e trabalha para sua vantagem. 9. Nenhuma regra do Trader do dia do teste As contas do daytrade do Futures podem ser abertas com tão pouco quanto 3.000 e não têm nenhuma régua do Daytrader do teste padrão associada com elas. É claro que apenas o capital de risco deve ser usado, não importa qual é a quantidade que você escolher para começar. A SEC descreve um operador de ações que executa 4 ou mais daytrades em 5 dias úteis, desde que o número de daytrades seja mais de seis por cento da atividade total de negociação de clientes para esse mesmo período de cinco dias, como Daytrader Padrão. Como Daytrader Pattern você é obrigado a ter um mínimo de 25.000 capital inicial e não pode cair abaixo desta quantidade. 10. Liquidez Os futuros da Emini SampP operam cerca de 2 milhões de vezes por dia, o que permite uma grande ação de preços, volatilidade e rápida execução. Em um valor aproximado atual de 50.000, que é mais de 100 bilhões mudando de mãos a cada dia de negociação. Nem todas as ações e mercados de Forex são tão líquidos que significa que os movimentos podem ser instáveis ​​e erráticos, tornando o daytrading mais difícil. As empresas de Forex gostam de fazer a alegação de que o mercado de câmbio estrangeiro negocia mais de um trilhão de dólares em volume por dia, mas a maioria das pessoas não percebem é que na maioria dos casos você apenas negociado contra a sua mesa de negociação corretores em vez do verdadeiro mercado interbancário . 11. VANTAGENS TÉCNICAS Os comerciantes de futuros dos EUA têm conseqüências fiscais favoráveis ​​para os comerciantes de curto prazo, uma vez que os lucros futuros são tributados 60/40, o que significa que 60 do ganho é tributado na taxa máxima de 15 (semelhante a ganhos de longo prazo) eo outro 40 é tributado a uma taxa máxima de 35 como renda ordinária. Posições de valores mobiliários detidos por menos de 12 meses são considerados ganhos de curto prazo e tributados em 35. Claro que a situação tributária everyones é diferente e deve consultar um contador licenciado para a sua situação específica. 12. Diversificação Ao negociar um índice conservado em estoque como os futuros de Emini SampP seu risco da notícia é espalhado para fora sobre o mercado inteiro. Se um relatório ou rumor sair em um estoque individual que deve ter muito pouco impacto sobre todo o índice que você está negociando. Quando você toma uma posição em um estoque individual você é suscetível ao risco específico do estoque que pode ocorrer sem aviso e com conseqüências violentas. 13. Segurança dos Fundos Quando você negoceia o ES você está negociando com uma Commodity Futures Trading Commission (CFTC) regulamentada e Sociedade Nacional de Futuros (NFA) empresa membro que está sujeito às regras de fundos segregados pelo cliente estabelecidas pelo governo dos EUA. Mesmo com as empresas regulamentadas dos EUA Forex, os fundos não são considerados segregados, por isso, se uma empresa regulada vai à falência os fundos dos clientes não são oferecidos as mesmas proteções que estão no mercado de futuros. 14. Foco Muitos comerciantes dos futuros do ES seguem somente o mercado do ES e encontram-no é a única carta que necessitam seguir. Há sempre oportunidades e grande volume durante todo o dia de negociação. Quando grandes instituições ou comerciantes querem assumir uma posição no mercado ou hedge uma carteira que geralmente se voltam para os mercados de futuros para obter este feito de forma rápida e eficiente. Portanto, por que não negociar o mercado Big Boys comércio A maioria dos comerciantes concordam que ações individuais e, portanto, o mercado como um todo seguir os índices de futuros, e não o oposto. Na verdade, muitos comerciantes de ações terão um gráfico de futuros Emini próximo ao estoque que estão seguindo. Como um comerciante de ações ou Forex você pode precisar de digitalizar dezenas de ações ou pares de moedas para as oportunidades. Muitas vezes estoques específicos caem de favor para volume e, portanto, as oportunidades secam e os comerciantes são forçados a encontrar um novo estoque para o comércio. 15. Go Short Não há regras contra ir curto o ES, os comerciantes simplesmente vender curto o contrato ES na esperança de comprá-lo de volta mais tarde, a um preço mais baixo. Não há requisitos especiais ou privilégios que você precisa perguntar ao seu corretor de futuros. A maioria dos corretores de ações exigem uma conta especial com requisitos mais elevados para que você possa ser curto. Alguns estoques não são shortable, ou têm as partes limitadas que podem ser shorted. Além disso, as regras de up-tick poderiam ser reforçadas e, no passado, o governo colocou proibições temporárias em ações que podem ser reduzidas. 16. Correlação direta Em média, os futuros da ES estão diretamente correlacionados com o índice SampP 500 subjacente no curto e longo prazo. Se você pegar um Emini SampP 500 futuros gráfico e compará-lo ao SampP 500 índice gráfico que deve quase olhar idêntico. Os ETFs duplos ou triplos ponderados não rastreiam o SampP com precisão durante períodos mais longos, e alguns ETFs de moeda têm riscos de crédito associados a eles, o que poderia dificultar sua capacidade de correlação. 17. Mercado Profundo O índice SampP 500 é composto por ações negociadas muito ativamente com algumas das maiores capitalizações de mercado e com centenas de bilhões de dólares investidos de alguma forma neles. Com valores de dólar tão grande e alto volume de negociação seria muito difícil manipular seus movimentos. Por outro lado, às vezes é fácil de mover ou mesmo manipular um determinado estoque e até mesmo um mercado de moeda estrangeira. George Soros foi acusado de dirigir intencionalmente o preço da Libra Esterlina e as moedas da Tailândia e da Malásia e muitos promotores de ações, insiders e fabricantes de mercados foram condenados por manipular ações. 18. Grandes jogadores Os antigos adágios seguem os grandes rapazes e dinheiro inteligente são geralmente verdadeiros quando se trata de negociação, e os grandes gerentes de dinheiro, fundos de pensão, comerciantes institucionais, etc tendem a ser muito ativos comerciantes nos mercados de futuros. O contrato de futuros SampP 500 é geralmente reconhecido como a referência líder para os movimentos do mercado de ações subjacente. A maioria dos comerciantes ativos de ações admitem que primeiro olhar para os futuros de índice para uma indicação do que as ações que estão negociando pode estar fazendo, então por que não apenas o comércio do líder do mercado, o futuro Emini 19. Volume Volume de análise pode ser um dos Os indicadores mais úteis que um comerciante pode usar, essas pequenas linhas na parte inferior do gráfico não são apenas lá para olhar bonito que deve ser usado como outra indicação da validade ou falta dela, de um movimento particular. Em outras palavras, combinado com outros indicadores e / ou gráficos de volume padrões podem ser usados ​​para confirmar uma mudança no mercado. A maioria dos técnicos de mercado concorda que um movimento feito em volume relativamente leve não é tão significativo quanto um movimento feito em volume pesado e deve ser tratado em conformidade. Uma vez que o mercado Forex é sobre o balcão (OTC), não há nenhuma troca centralizada, nenhum lugar onde os comércios ocorrem, portanto, não há registro preciso de volume ea maioria, se não todos, gráficos Forex não mostrará qualquer indicação de volume . Então o que pode parecer ser um movimento significativo em um gráfico Forex, pode ser apenas um movimento falso em baixo volume e não poderia ser filtrada se você estivesse olhando para um gráfico de Forex. 20. Compensação de Confiabilidade Durante o Flash Crash de 6 de maio de 2010, os futuros da Emini SampP continuaram a operar dentro de uma faixa de preço razoável, refletindo o que o índice SampP 500 estava indicando. Nenhuma negociação nos futuros da Emini SampP foi cancelada e todos os negócios foram compensados. De acordo com o estudo conjunto da SEC e da CFTC, os ETFs constituíram 70 dos títulos com negociações que foram posteriormente canceladas. Além disso, havia cerca de 160 ETFs que perderam temporariamente quase todo o seu valor e 27 das empresas de fundos tinham títulos com negociações quebradas. Se você tivesse comprado ou vendido durante este evento, você pode ter sido notificado após o fechamento do mercado que seu comércio não era mais bom e deixou com consequências potencialmente perigosas. Como você provavelmente já sabe negociação é difícil o suficiente, então por que escolher um mercado onde as probabilidades são empilhados mais contra você antes mesmo de colocar a sua primeira encomenda. Os acima mencionados 20 pontos claramente tornar o E-Mini SampP 500 futuros a melhor escolha para daytraders e vai lhe dar o máximo para o seu buck. Antes de negociar futuros, porém, certifique-se que eles são adequados para você e que você só usa capital de risco. Forex vs Futuros Negociação no mercado de ações é um negócio arriscado nos dias de hoje. Desde a crise financeira de 2008, muitas pessoas se voltaram para investimentos alternativos como futuros e Forex. No entanto, antes de tomar a mergulhar, você deve entender o que esses mercados vão (e won8217t) fazer por você. Forex Forex é o maior mercado financeiro do mundo. O volume médio negociado ultrapassa 4,2 trilhões por dia e inclui todas as moedas do mundo. Uma vez que não há mercado central para a troca de moeda, todos os comércios são conduzidos através do contador.8221 Negociação é realizada através de um corretor, 24 horas por dia e cinco dias por semana com um curto período de tempo no fim de semana quando o mercado está fechado. Tecnicamente, os mercados em qualquer país fecham no fim de um dia útil, mas como o mercado é global, outro mercado se abre quando se fecha. Por exemplo, às 5:00 pm EST no domingo, negociação em Sydney, Austrália começa. Às 7:00 pm EST o mercado de Tóquio está aberto para negociação. Londres abre às 3:00 am enquanto Nova York abre às 8:00 am EST. O mercado de New York8217s fecha às 4:00 pm mas naquele tempo o dia de Sydney8217s está apenas começando. Aqui está um artigo sobre como determinar as melhores horas de negociação Forex. Não há comissões mínimas ao fazer negócios Forex. As operações também são executadas muito rapidamente. Finalmente, uma vez que os negócios são executados em tempo hábil, há uma certa quantidade de certeza de preço em sua atividade de negociação. Quando você compra contratos de futuros, há uma garantia limitada de velocidade de execução. Até que o comércio ocorra, você não saberá que preço você comprou o contrato em e os corretores tipicamente citam os preços nos termos da última troca, não o preço para que o contrato será enchido. Futuros Um contrato de futuros é um tipo especial de contrato financeiro chamado 8220derivative.8221 Duas pessoas concordam em um preço definido para uma mercadoria a ser entregue a um preço particular. Quando um comprador compra um contrato de futuros, ele está concordando em comprar uma mercadoria que o vendedor ainda não produziu. No entanto, o comprador está comprando essa mercadoria a um preço fixo fixado. O vendedor deve vender a mercadoria a esse preço fixo. Comparado ao mercado de Forex, o mercado de futuros é pequeno. Ele só negocia 30 bilhões por dia. Enquanto o mercado é líquido suficiente para a maioria dos investidores, ainda há risco significativo envolvido na compra de um contrato de futuros. Trades não são sempre executados imediatamente, tornando difícil saber exatamente quanto você pode comprar e vender commodities para. Considerações Se you8217re procurando simplicidade, Forex oferece-lhe um negócio muito melhor que o mercado de futuros. O fato de que o mercado é muito líquido e é de fácil acesso significa que você nunca deve ter problemas para liquidar uma posição. Com futuros, suas opções comerciais são muitas. Com Forex, existem apenas várias dezenas de moedas possíveis para o comércio. No entanto, a maioria das pessoas que negociam no mercado de Forex acompanha os 4 principais pares de moedas: EUR / USD (o euro e o dólar americano), o GBP / USD (a libra esterlina eo dólar americano), o USD / JPY O dólar americano e o iene japonês) e USD / CHF (o dólar americano e o franco suíço). Isso ajuda a simplificar a plataforma de negociação Forex e torná-lo mais fácil para a maioria das pessoas para entrar no mercado. Guest post contribuído por Elizabeth Goldman, uma estratégia de Forex freelance e escritor de finanças, em nome do Everest Forex o destino para aprender Forex trading. Todas as opiniões e opiniões são as do escritor e não representam necessariamente Everest Forex. Então, I8217m ainda está interessado em sua opinião: Forex versus Futuros. O que devo escolher As diferenças entre Forex e Futuros ou Equities Tading Forex vs Equities Se você está interessado em moedas correntes on-line, você vai achar que o mercado Forex é significativamente diferente do mercado de ações. 24 horas de negociação Forex é um verdadeiro mercado de 24 horas. Se é 6pm ou 6am, em algum lugar no mundo há sempre compradores e vendedores ativamente negociação de moedas estrangeiras. Os comerciantes podem sempre responder às notícias de última hora imediatamente, e a PampL não é afetada pelos relatórios de ganhos após as horas ou pelas chamadas de conferência de analistas. Após as horas de negociação de ações dos EUA traz consigo várias limitações. ECNs (Electronic Communication Networks), também chamado de sistemas de correspondência, existem para reunir compradores e vendedores - quando possível. No entanto, não há garantia de que cada negócio será executado, nem a um preço de mercado justo. Muito freqüentemente, os comerciantes devem esperar até que o mercado abre no dia seguinte, a fim de receber um spread mais apertado. OTC em moeda estrangeira não é negociado em uma bolsa organizada como a Bolsa de Valores de Nova York ou outras bolsas de valores instutionalized. O mercado OTC e sua liquidez inerente se move ao redor do mundo em uma base contínua e não é quotclosedquot durante a semana para permitir sessões de dias diferentes e sessões durante a noite. O mercado de balcão é baseado no preço global de preços para moedas feitas por bancos e negociantes de câmbio. A maioria dos distribuidores e bancos em moeda estrangeira global é compensada pela diferença entre o spread bid / ask no preço da moeda oferecido aos operadores participantes e / ou a capacidade de acumular posições em regime de propriedade e assumir o risco das posições líquidas abertas que eles Carregar Negociação nos mercados de câmbio envolve o risco muito significativo de perda e comerciantes individuais devem usar apenas capital discricionário verdadeiro para a negociação. A alavancagem oferecida em divisas, que é tipicamente muito maior do que o oferecido no mercado de ações, pode trabalhar no favor dos comerciantes se o comerciante está certo e pode trabalhar significativamente contra o comerciante se o comerciante está errado. Os comerciantes devem estar cientes de todos os riscos associados com a negociação no mercado de câmbio antes da negociação e deve tomar o tempo para educar-se sobre os riscos associados a tal negociação. Uma vez que o mercado de câmbio é um mercado dinâmico global comerciantes devem perceber que não há maneira de eliminar o risco e aprender a tomar e gerenciar o risco é uma parte essencial da negociação. Liquidez Superior Com um volume de negociação diário que é 50 vezes maior do que a Bolsa de Valores de Nova York, sempre há corretores / negociantes dispostos a comprar ou vender moedas nos mercados de câmbio. A liquidez deste mercado, especialmente das principais moedas, ajuda a garantir a estabilidade dos preços. Os comerciantes quase sempre podem abrir ou fechar uma posição a um preço de mercado justo. Devido ao menor volume de comércio, os investidores no mercado de ações são mais vulneráveis ​​ao risco de liquidez, o que resulta em um spread de negociação mais amplo ou em movimentos de preços maiores em resposta a qualquer transação 50: 1 Alavancagem 50: FX, que excede substancialmente a margem comum 2: 1 oferecida por corretores de ações. Em 50: 1, os comerciantes pós 2000 margem para uma posição de 100.000, ou 2. Embora certamente não para todos, a alavancagem substancial disponível de empresas de comércio on-line de moeda é uma ferramenta poderosa, moneymaking. Ao invés de simplesmente carregar o risco como muitas pessoas incorretamente assumem, alavancagem é essencial no mercado Forex. Isso ocorre porque o movimento percentual diário médio de uma moeda principal é inferior a 1, enquanto que uma ação pode facilmente ter um movimento de 10 preços em qualquer dia. A maneira mais eficaz de gerenciar o risco associado com margem de negociação é seguir diligentemente um estilo de negociação disciplinado que utiliza consistentemente stop e ordens de limite. Conceber e aderir a um sistema onde seus controles chutar quando a emoção poderia, de outra forma assumir. Custos de transação mais baixos É muito mais rentável para o comércio Forex. A maioria dos corretores de Forex oferecer aos comerciantes acesso a todas as informações de mercado relevantes e ferramentas de negociação como parte de seus serviços gratuitos. Em contrapartida, as comissões para negociações em ações variam de 7,95 29,95 por comércio com corretores de desconto on-line até 100 ou mais por comércio com corretores de serviço completo. Outro ponto importante a considerar é a largura do spread bid / ask. Independentemente do tamanho do negócio, forex negociação spreads são normalmente 5 pips ou menos (um pip é .0005 centavos). Em geral, a largura do spread em uma transação de forex é inferior a 1/10 da de uma transação de ações, o que pode incluir um spread de .125 (1/8) de largura. Potencial de lucro e perda em ambos os mercados em ascensão e em queda Potencial de lucro e perda em ambos os mercados em ascensão e queda Em cada posição de mercado aberto, um investidor é longo em uma moeda e curto o outro. Uma posição curta é aquela em que o comerciante vende uma moeda em antecipação de que ela vai se depreciar. Isso significa que existe potencial para ambos os lucros e perdas em um aumento, bem como um mercado em queda. Forex vs Futuros Os benefícios do forex sobre a negociação de futuros de moeda são consideráveis. As diferenças entre os dois instrumentos variam de realidades filosóficas como a história de cada um, seu público-alvo e sua relevância nos mercados de câmbio modernos, para questões mais tangíveis, como taxas de transação, requisitos de margem, acesso à liquidez, facilidade de uso e O suporte técnico e educacional oferecido pelos provedores de cada serviço. Essas diferenças são descritas abaixo: 24-Horas Trading OTC moeda em moeda estrangeira não é negociado em um intercâmbio organizado como o Chicago Board of Trade ou outras bolsas de futuros instutionalized. O mercado de balcão e sua liquidez inerente se move ao redor do mundo em uma base contínua e não é quotclosedquot no fim do dia para permitir sessões diferentes do dia e sessões durante a noite. Commission Free Trading O mercado de balcão é baseado no preço do mercado global para moedas feitas por bancos e negociantes de câmbio em vez de apenas uma troca. A maioria dos distribuidores e bancos em moeda estrangeira global é compensada pela diferença entre o spread bid / ask no preço da moeda oferecido aos operadores participantes e / ou a capacidade de acumular posições em regime de propriedade e assumir o risco das posições líquidas abertas que eles Carregar As bolsas de futuros e seus membros compensadores e introdutores são compensados ​​por taxas de câmbio, compensação, corretagem, taxas de acesso eletrônico, comissões e taxas de cotação. Alavancagem 50: 1 A alavancagem oferecida em moeda estrangeira, que é tipicamente muito maior do que a oferecida no mercado de futuros, pode trabalhar no favor dos comerciantes se o comerciante está certo e pode trabalhar significativamente contra o comerciante se o comerciante está errado. Incomparável Liquidez Maior volume de comércio é igual a melhor liquidez. Daily currency futures volume on the CME is just 1 of the volume seen every day in the forex markets. Incomparable liquidity is one of many characteristics that differentiate the cash forex markets from currency futures. Truth be told, this is old news. Any currency professional can tell you that cash has been king since the dawn of the modern currency markets in the early 1970s. The real news is that individual traders from every risk profile now have full access to the opportunities available in the forex markets. Tight Spreads Forex markets offer tighter bid to offer spreads than currency futures markets. By inverting the futures price to compare it to cash, you can readily see that in the USD/CHF example above, inverting the futures dealing price of .5894 - .5897 results in a cash price of 1.6958 - 1.6966, 8 pips vs. the 5-pip spread available in the cash markets. Low Margin Rates Forex markets offer higher leverage and lower margin rates than those found in currency futures trading. When trading currency futures, traders have one margin rate for quotdayquot trades and another for quotovernightquot positions. These margin rates can vary depending on transaction size. Currency trading gives the customer one rate all the time, day and night. Simplicity Currency futures prices have the added complication of including a forward forex component that takes into account a time factor, interest rates and the interest differentials between various currencies. The forex markets require no such adjustments, mathematical manipulation or consideration for the interest rate component of futures contracts. Forex markets utilize easily understood and universally used terms and price quotes. Currency futures quotes are inversions of the cash price. For example, if the cash price for USD/CHF is 1.2600/1.2605, the futures equivalent is .7933/ .7937 a methodology followed only in the confines of futures trading. Currency futures have the added baggage of trading commissions, exchange fees and clearing fees. These fees can add up quickly and seriously eat into a traders earnings. In contrast, currency futures are a small part of a much larger market one that has undergone historical changes over the last decade. Currency futures contracts (called IMM contracts or international monetary market futures) were created at the Chicago Mercantile Exchange in 1972. These contracts were created for the market professionals, who at that time, accounted for 99 of the volume generated in the currency markets. While some intrepid individuals did speculate in currency futures, highly trained specialists dominated the pits. Rather than becoming a hub for global currency transactions, currency futures became more of a sideshow (relative to the cash markets) for hedgers and arbitragers on the prowl for small, momentary anomalies between cash and futures currency prices. In what appears to be a permanent rather than cyclical change, fewer and fewer of these arbitrage windows are opening these days. And, when they do, they are immediately slammed shut by a swarm of professional dealers. These changes have significantly reduced the number of currency futures professionals, closed the window further on forex vs. futures arbitrage opportunities and so far, have paved the way to more orderly markets. And while a more level playing field is poison to the PampL of a currency futures trader, its been the pathway out of the maze for individuals trading in the forex markets. Forex trading is different than trading stocks or bonds because the market is open 24 hours, and currency trading has more liquidity since the market is larger than the NYSE. Traders can get more margin trading Forex than they do trading equities or bonds. Leverage can reach 50:1 compared to 2:1 or 4:1 in day trading accounts, with lower transaction costs because the market is bigger and more liquid. FX traders can make and lose money in both rising and falling markets. Spreads. the difference between the currency pair asking price and the currency pair bid price, can be tighter for commonly traded pairs, and trading Forex is more liquid than trading currency futures. In short, Forex trading can be more liquid, cheaper per trade and have increased volume than equity markets. ALTO RISCO ADVERTÊNCIA: Negociação de câmbio traz um alto nível de risco que pode não ser adequado para todos os investidores. A alavancagem cria risco adicional e exposição a perdas. Antes de decidir negociar câmbio, considere cuidadosamente seus objetivos de investimento, nível de experiência e tolerância ao risco. Você pode perder algum ou todo o seu investimento inicial não investir dinheiro que você não pode dar ao luxo de perder. Eduque-se sobre os riscos associados à negociação de câmbio, e procure aconselhamento de um consultor financeiro ou fiscal independente se você tiver alguma dúvida. AVISO ADVISORY: FXDD fornece referências e links para blogs selecionados e outras fontes de informações econômicas e de mercado como um serviço educacional para seus clientes e prospects e não endossa as opiniões ou recomendações dos blogs ou outras fontes de informação. Clientes e prospects são aconselhados a considerar cuidadosamente as opiniões e análises oferecidas nos blogs ou outras fontes de informação no contexto do cliente ou perspectivas análise individual e tomada de decisão. Nenhum dos blogs ou outras fontes de informação deve ser considerado como constituindo um histórico. O desempenho passado não é garantia de resultados futuros e a FXDD aconselha especificamente clientes e prospectos a analisar cuidadosamente todas as reivindicações e representações feitas por conselheiros, blogueiros, gerentes de dinheiro e vendedores de sistemas antes de investir quaisquer fundos ou abrir uma conta em qualquer revendedor Forex. Quaisquer notícias, opiniões, pesquisas, dados ou outras informações contidas neste site são fornecidas como comentário geral do mercado e não constituem conselhos de investimento ou de negociação. A FXDD renuncia expressamente qualquer responsabilidade por qualquer perda de capital ou lucros, sem limitação, que possam surgir directa ou indirectamente do uso ou da confiança nessas informações. Como com todos esses serviços de consultoria, os resultados anteriores nunca são uma garantia de resultados futuros. Expand for realtime dataTo answer your last specific questions first. In spot forex whether you trade a commission will depend on whether you are using a market making (sometimes called a quotdealing deskquot) broker or and Straight Pass Through (SPT or ECN) broker. The former doesnt charge commissions because they make a market with their customers and earn the spread. The latter operates more like a futures broker in that you pay a commission and they just serve to facilitate your order being matched against someone else within a network of quotliquidity providersquot (banks, brokers, etc.) As for charts, most spot brokers will provide you real-time prices and charts for free. In terms of other general comparissons. The spot forex market has a wider array of legitimately tradable pairs at all times of day. Some futures contracts can be very thinly traded, especially at certain times of day. The well-established regulation of the futures market is an often-cited reason to trade their rather than in the spot market, but the US forex brokers are now regulated by the CFTC via the NFA in the same fashion as futures are, so thats less of a consideration these days. To my mind, the single biggest advantage of spot forex over futures, even with the introduction of micro futures contracts, is the flexibility. John Forman, PhD Author - Trading FAQs. The Essentials of Trading I like the abilty to have real time charts. With my futures broker my charts are 15-30 minutes behind what the market is doing. I have to wait for my signals and usually a retracement to get in. In fact I just got stopped out. From what Ive read in the FOREX I should just concentrate on 6 currency combos with the US . Do you have a broker you recommend I take it you like the SPT broker best. Dec 30, 2009, 8:37pm Joined Dec 2004 Actually, I generally encourage those new to forex, especially with small capital amounts, to look at Oanda . John Forman, PhD Author - Trading FAQs. The Essentials of Trading Dec 30, 2009, 8:50pm Joined Mar 2005 jefftheripper: quot. or delayed like with my Futures brokerquot cant believe what i read, who besides you trades delayed both of the following US brokers are IBs and both use the same FCMs, both offer NinjaTrader with the Zen-Fire data feed and also provide realtime data feed demos NT is a much used charting order/entry program, chart price in seconds, ticks etc there are also other brokers with the above www. ninjatrader/webnew/index. htm www. ninjatrader-support2/vb/index www. ampfutures/ rep: Justin 1 800 560 1640 rt comm: 4.80 www. mirusfutures/index. htm rt comm: 4.40 daytrade margin 4/500 depending on futures contract Oanda fx: doesnt provide leverage above 50 but their usual rth spread for the euro is .9 pip the spread does widen during non rth and will go to 10 pips during a very active market such as a news release. their charting is poor tho they do provide 5, 10 and 30 second charts. ime fills, both entry and closing are instant and without slippage, but i dont know if the same would be true when trading multi Lots. theyre the oldest US fx broker and tho unpublished, likely to have the largest client base. minimum trading amount - 1. good customer support via phone: fxtrade. oanda/ to view the spreads of the 48 pairs Oanda offers: Recent OANDA Spreads: fxtrade. oanda/forextradi. oandaspreads because the Oanda charting capabilities are poor i also use a MetaTrader 4 demo from www. alpari-us/ there are many brokers providing MT4 demos quotthe Forex market is much more liquidquot only in total each individual fx broker is its own market, theres no central exchange, the consequences are spreads, executions and slippage varies from broker to broker and if the futures market is thin the fx brokers will be just as thin or more so recent legislation has lowered leverage for fx while the margin to trade futures contracts is 500, but, o/n rises to 3500 which makes fx the better deal when trading o/n the single large downside to trading the Globex is that if they or the data feed provider goes down or your ISP, you cant get out of your trade, happens infrequently. this can happen with fx brokers too but one can always exit a trade via the phone Ninja Trader sounds like what Im looking for. Currently I trade Futures with Orion Futures. The price data is real time (if I click refresh) but the monthly futures chart is behind. For example, if Im watching a 15 minute candle chart at 2:01 pm the last 15 minute candle I see is the one from 1:45. I guess I need to do some more research on the FOREX and trade a demo account while I continue with FUTURES until Im comfortable with it. Does FOREX trading have hours Globex shuts down for a little everyday and some markets are different than others on when I can place trades. Also, I guess the FOREX is trading the spread of 2 currencies that are grouped together (say Swiss Franc and US ). Isnt that more complicated than just watching the charts for one currency and trading it long or short Thanks again for the input. Dec 31, 2009, 9:41pm Joined Dec 2004 On the forex trading hours, there are none. The market gets going on Sunday evening with the Asian open and runs through Friday afternoon in NY. The London/NY overlap is the most actively traded timeframe, but there is trading in the majors 24/5. As to the relationship/spread question, what you dont realize is that youre trading the exact same thing in futures. If youre trading the Canadian Dollar contract, thats the same as trading USD/CAD except that the latter is quote in CAD terms rather than USD - in other words 1/futures. All of forex is cross relationships, futures included. There is no such thing as just trading one currency because they only price in terms of their value relative to other currencies. John Forman, PhD Author - Trading FAQs. The Essentials of Trading Jan 1, 2010, 5:23am Joined Mar 2005 i need to qualify what Rhody Trader has said about trading hours fx brokers set their own trading, admin, support hours and holiday closures, in general (Alpari) open on Sundays at 3pm pst, continuous trading until closing Friday 2pm pst however Oanda is the only fx broker i know of - possibly including any financial institution - that allows trading the full 24/365, tho during the weekend spreads are at their widest and theres little or no trading done after the Fri close until Sunday morning when some trades go thru much earlier than the 3pm open: heres OANDA Holiday Hours notice: quotCUSTOMER SERVICE IS NOT AVAILABLE: Dec 24th (midnight EST) - Dec 27th (4pm EST) Dec 31st (noon EST) - Jan 3rd (4pm EST) SPREADS: Dec 24 (noon EST) - Dec 27: weekend spreads available Dec 28: Spreads may be wider than normal depending on market liquidity and volatility Dec 31 (noon EST) - Jan 4 (London open): weekend spreads availablequot i should point out that NT/ZF doesnt provide historical data at this time, data can be imported if you have a source, another reason why i use MT4 with both FXTrade and NT, the historical data/charts MT4 provides - 4H D W M